环渤海企业投资海外的服务需求

引言

中国已经连续第三年成为全球第三大对外直接投资来源地。事实上，不少内地企业近年积极「走出去」寻找品牌、技术或其他资源，增强竞争力以便转型升级。而香港在支援内地企业投资海外方面拥有优势，包括资金流通、丰富的国际通讯资源，以及具国际水平的专业服务等因素。

香港贸发局最近对环渤海地区企业进行问卷调查，结果显示内地企业对产品开发及设计、品牌及推广策略、市场营销、金融、法律、会计、商业顾问等专业服务需求殷切，同时希望寻找外国伙伴合作，进一步开发中国和海外市场。同时，最多受访企业（60%）表示最有兴趣前往香港寻找有关服务及合作伙伴；这与香港贸发局过去两年在珠三角、长三角进行同类型调查的结果相若，显示香港是内地企业「走出去」的首选服务平台。

香港是内地企业投资海外的首选服务平台（一）

香港是内地企业投资海外的首选服务平台（二）

中国是全球第三大直接投资来源地

中国企业「走出去」对外投资活动持续上升，根据联合国UNCTAD最新资料显示，中国对外直接投资总额由2013年约1,010亿美元（商务部数字为1,078亿美元），上升至2014年估计1,160亿美元水平[1]，使中国连续第三年成为全球第三大对外直接投资来源地。

值得注意的是，不少内地企业前往海外投资，寻找外国合作伙伴，首选香港作为他们「走出去」的服务平台。2013年，内地通过香港进行对外投资达628亿美元，占内地对外投资总额58.3%。以截至2013年底的累计投资计算，内地通过香港进行的对外投资达3,771亿美元，占累计投资总额57.1%。[2] 有关发展直接推动香港的对外投资活动，并在2014年取代日本成为全球第二大直接投资来源地，投资总额约为1,427亿美元。[3]

沿海地区位于「走出去」前列

中国沿海地区，包括长三角、珠三角及环渤海等地，包含不少较早对外开放城市及经济区域，随着中国经济近年快速发展，越来越多内地企业前往外国寻找投资及合作机会，以便进一步发展业务，在这些背景下，广东省（珠三角）、山东省、北京市（环渤海）、江苏省及上海市（长三角）等地，亦成为中国对外投资、包括非金融类别投资的主要来源地之一。

内地投资海外首选香港服务平台

香港贸发局研究部于2015年5月，在山东省省会济南市举行的「转型升级•香港博览」展会期间进行问卷调查，目的是进一步了解内地企业在转型升级、「走出去」寻找合作伙伴的意向，以及他们对有关专业服务的需求。这是香港贸发局继过去两年在珠三角及长三角进行同类型研究项目后展开的另一调查[4]。

是次调查成功收回330份由内地企业填写的有效问卷（只包括贸易商、制造商及服务供应商），当中9成以上是山东、北京等位于环渤海地区企业。以下是该330家内地企业对「转型升级、走出去」的意见。[5]

• 提升研发能力、开发自有品牌

96%受访企业表示在未来1至3年，会考虑或已经增加投资提升竞争力，以便转型升级。这些环渤海企业的投资方向，主要包括提升产品设计及技术研发（R&D）能力，占受访企业45%，其次是投资开发及推销自有品牌（34%）。这个偏好次序与长三角调查结果相若，不过珠三角企业则首要着重开发及推销自有品牌，其次才是提升产品设计及技术能力。

此外，29%受访企业表示会投资提升生产技术水平，24%会提升生产自动化水平，亦有部分表示会增加投资以符合绿色生产方面及环保要求（22%），增加投资利用物联网（IoT）、射频识别（RFID）等技术加强物料、产品的物流管理能力（21%），以及加强产品质量控制管理（21%）等。

n = 329（可选择多项答案）
括弧内数字为2013年在珠三角及2014年在长三角的调查结果
# 内地企业在未来1-3年考虑或已经增加投资，提升竞争力
* 例如符合欧盟的WEEE/RoHS等环保指令及ISO 14000 环保体系认证要求
** 包括增加投资利用物联网（IoT）、射频识别（RFID）等技术加强物料、产品的物流管理

资料来源：香港贸发局调查

• 看重开发中国内地市场

97%受访的环渤海企业有考虑或开始调整业务及经营策略，以及作出相应投资。61%表示他们主要策略是更多开发中国内地市场，另外29%及20%分别表示会更多开发海外成熟市场及海外新兴市场，显示环渤海企业与长三角一样，似乎更着眼内地市场，相对珠三角企业偏向同时兼顾内地与海外市场的策略不尽相同。

此外，26%环渤海企业选择更多开发与现时业务相关的新产品系列的经营策略，而开发与现时业务不同类型的新行业，以及开发相关的上游（零部件、原材料）或下游（零售）业务，分别占受访企业的17%及15%。

n = 328 （可选择多项答案）
括弧内数字为2013年在珠三角及2014年在长三角的调查结果
# 内地企业在未来1-3年考虑或已经对有关业务、经营策略作出调整及投资
* 包括更多开发与现时业务相关的上游（零部件、原材料）或下游（零售）业务

资料来源：香港贸发局调查

• 环渤海企业的服务需求

为推动转型升级，并进一步发展业务，受访的环渤海企业表示需要向外寻求不同服务支援。他们最希望寻求的，是产品开发及设计服务（55%），品牌设计及推广策略服务（46%），以及市场营销策略服务供开发新业务、新市场（43%）。这偏好与长三角及珠三角的调查结果分别不大，显示内地企业无论转型升级方向、经营策略重点如何，他们对有关专业服务需求的偏好大致相若。

至于环渤海企业在其他方面需要向外寻求的服务包括：银行、融资、项目估值等金融服务（42%）；法律、会计、尽职调查等专业服务（39%）；商业顾问、企业管理及培训服务（38%）；节能减排、环保技术服务（33%）；质量管理、检验测试、生产技术服务（27%）；和物料、产品库存及物流管理服务（25%）。而需要这些服务的受访企业当中，超过6成表示会使用香港或海外供应商提供的有关服务。

n = 330（可选择多项答案）
括弧内数字为2013年在珠三角及2014年在长三角的调查结果
# 内地企业在未来1-3年希望从香港或海外企业获取服务以便推动转型升级
* 包括相关的银行、融资、项目估值等金融服务
** 包括尽职调查、知识产权等服务

资料来源：香港贸发局调查

• 寻找海外合作伙伴

向外寻求服务支援以外，88%受访的环渤海企业表示会「走出去」在外国寻找合作伙伴。他们特别有兴趣与外国品牌合作（45%），这个结果略低于长三角调查的50%，但仍超过珠三角调查的37%，其原因应该与长三角企业相似：环渤海企业较着重提升产品设计及技术研发能力，以便开发内地市场，所以希望利用各种合作形式，引进外国品牌及其设计、技术等优势，共同开发日益蓬勃的中国市场。

此外，有25%环渤海企业希望通过参股外国企业，开拓海外/内地的销售网络；23%则希望在海外开展绿地投资/创建投资，建立销售网络或获取原材料供应；17%希望与海外机构在研发、生产、环保等方面进行技术合作；而较少受访企业「走出去」是因为希望加强采购外国的高科技设备、原材料及关键零部件，以及利用收购方法获取外国品牌。

n = 323 （可选择多项答案）
括弧内数字为2013年在珠三角及2014年在长三角的调查结果
# 内地企业有兴趣、或已经前往海外，寻求合作伙伴或进行有关商业活动
@ 包括开拓海外/内地市场的销售网络
* 包括在海外开展绿地投资/创建投资，建立销售网络或获取原材料供应
** 包括在研发 (R&D)、生产、环保等方面的技术合作
*** 包括采购原材料及关键零部件等
~ 包括有关商标、授权等商业活动
~~ 包括收购/获取研发(R&D)、生产、环保等方面的技术(包括有关专利、授权等活动)

资料来源：香港贸发局调查

• 香港是首选服务平台

对于寻求上述服务、寻找外国合作伙伴、进行有关商业活动等，60%的受访企业表示有兴趣前往香港，这个比例略低于珠三角调查结果的65%，但较长三角调查的56%水平为高，显示虽然环渤海地区在地理上与香港有一段距离，可是当地对海外投资的专业服务需求殷切，并对香港服务有良好印象。此外，环渤海企业亦有兴趣前往美国、德国、台湾、新加坡、日本等地寻找服务和合作伙伴，分别占所有受访企业32%、24%、18%、17%和14%。

n = 330（可选择多项答案）
括弧内数字为2013年在珠三角及2014年在长三角的调查结果

资料来源：香港贸发局调查

[1] 资料来源：“World Investment Report 2015”, UNCTAD

[2] 资料来源：《2013年度中国对外直接投资统计公报》

[3] 联合国UNCTAD数字

[4] 关于在珠三角及长三角进行的研究项目及调查结果，请参阅香港贸发局于2013年12月发表的《广东企业「走出去」：香港服务业的商机》及于2014年9月发表的《江苏/长三角企业「走出去」：香港服务业的商机》

[5] 香港贸发局在2015年5月27日至28日，于济南国际会展中心举行「转型升级•香港博览」。而香港贸发局研究部特定于当中的「转型升级」CEO论坛，及 另外4场关于「走出去」的主题研讨会中，向与会者进行问卷调查，合共收回553份已填写问卷，当中330份是由内地企业（包括贸易商、制造商及服务供应商）填写的有效问卷。